股民炒股须防范哪些法律风险?

我自己平时喜欢炒股,但是不太清楚在这个过程中会有哪些法律风险。有时候看到一些公司的信息披露感觉云里雾里的,也担心自己会不小心踩坑。想问问大家,股民在炒股的时候必须要防范的法律风险都有哪些呢?
张凯执业律师
已帮助 867 人解决法律问题

股民在炒股过程中,需要防范多方面的法律风险,下面为您详细介绍。


首先是内幕交易风险。内幕交易是指证券交易内幕信息的知情人和非法获取内幕信息的人,在内幕信息公开前,买卖该证券,或者泄露该信息,或者建议他人买卖该证券的行为。比如公司高管提前知晓公司重大利好或利空消息,在消息未公开前进行股票买卖。依据《中华人民共和国证券法》第五十三条规定,禁止证券交易内幕信息的知情人和非法获取内幕信息的人利用内幕信息从事证券交易活动。内幕交易不仅损害了其他投资者的利益,破坏了市场的公平性,而且涉事者会面临没收违法所得,并处以违法所得一倍以上十倍以下的罚款等处罚。


其次是操纵市场风险。操纵市场是指通过各种不正当手段,影响证券交易价格或者证券交易量,制造证券市场假象,诱导或者致使投资者在不了解事实真相的情况下作出证券投资决定。常见的操纵手段包括连续交易操纵、约定交易操纵、洗售操纵等。《中华人民共和国证券法》第五十五条明确禁止任何人操纵证券市场。操纵市场行为扰乱了证券市场的正常秩序,使投资者无法基于真实的市场情况进行投资决策。操纵者将承担相应的法律责任,没收违法所得,并处以违法所得一倍以上十倍以下的罚款;没有违法所得或者违法所得不足一百万元的,处以一百万元以上一千万元以下的罚款。


再者是虚假陈述风险。虚假陈述是指信息披露义务人违反证券法律规定,在证券发行或者交易过程中,对重大事件作出违背事实真相的虚假记载、误导性陈述,或者在披露信息时发生重大遗漏、不正当披露信息的行为。比如上市公司在年报中虚报财务数据。根据《中华人民共和国证券法》第八十五条规定,信息披露义务人未按照规定披露信息,或者公告的证券发行文件、定期报告、临时报告及其他信息披露资料存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,信息披露义务人应当承担赔偿责任。


另外,还有非法荐股风险。一些不法分子以“荐股”为名,实际进行诈骗、非法经营等活动。他们可能会承诺高额回报,吸引投资者缴纳会员费、服务费等。依据《证券、期货投资咨询管理暂行办法》,未经中国证监会许可,任何机构和个人均不得从事证券、期货投资咨询业务。投资者如果轻信非法荐股,不仅可能遭受经济损失,还可能陷入法律纠纷。


最后,股民在炒股过程中要时刻保持警惕,加强对相关法律法规的学习,提高风险防范意识,避免陷入法律风险之中。

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